Журнал о том, как безопасно сэкономить на налогах

Дивиденды с выгодой заменит вознаграждение за доверительное управление

28 апреля 2015   679  

Как построить схему с доверительным управлением имуществом

Что повышает налоговую эффективность схемы

Какие расходы возникают у управляющего при внедрении схемы

Владелец бизнеса, как правило, располагает несколькими способами для извлечения прибыли, генерируемой бизнесом. Выплата дивидендов наиболее распространена на практике, вместе с тем этот способ является и наиболее финансово обременительным для владельца. Дивиденды подвергаются двукратному налогообложению: на уровне компании и на уровне владельца. В связи с этим целесообразна замена выплаты дивидендов более эффективным способом. В настоящей статье мы рассмотрим одну из альтернатив — выплату вознаграждения доверительному управляющему.

Для схемы доверительного управления нужно имущество

Использование модели доверительного управления предполагает, что один или несколько активов, принадлежащих компании (например, здание, сдаваемое в аренду), передаются компанией в доверительное управление управляющему, который является в конечном итоге владельцем компании или связанным с ним лицом (п. 1 ст. 1012 ГК РФ). Компания за счет прибыли, генерируемой от переданного в управление актива, выплачивает вознаграждение управляющему. В результате на него переносится с компании часть прибыли от использования актива.
Доверительное управление позволит экономить налоги в случае, если компания, уплачивающая доверительному управляющему вознаграждение, сможет относить его в состав своих расходов, уменьшающих налогооблагаемые доходы. Если это требование будет выполняться, то перенесенная на управляющего прибыль будет в итоге облагаться налогом однократно — только у управляющего. Такая модель позволит снизить совокупную налоговую нагрузку.
Сразу же определим важные условия. Для того чтобы договор доверительного управления считался заключенным, объект договора (передаваемое имущество) должен быть четко индивидуализирован (ст. 1013 ГК РФ). В связи с этим практически невозможно передать в управление все имущество, принадлежащее компании (хотя можно передать предприятие как имущественный комплекс (ст. 132 ГК РФ), но это достаточно сложно на практике). Поэтому, как правило, объектом доверительного управления выступает конкретно-определенный актив, генерирующий стабильный денежный поток. Это может быть недвижимость, сдаваемая в аренду, движимое имущество и т. д.
Доверительным управляющим может быть только индивидуальный предприниматель (п. 1 ст. 1015 ГК РФ). А для управления специфическими активами, например ценными бумагами, ему может потребоваться наличие лицензии (ст. 5 Федерального закона от  22.04.96 № 39-ФЗ «О рынке ценных бумаг»).

Налогообложение договора доверительного управления

Учет расходов в виде вознаграждения доверительного управляющего возможен только при применении общей системы налогообложения. Это обусловлено тем, что такой вид расходов не предусмотрен пунктом 1 статьи 346.16 НК РФ (письмо Минфина России от  12.05.12 №  03-11-06/2/67) для упрощенцев с объектом «доходы минус расходы». Поэтому учредитель управления, применяющий УСН, будет выплачивать вознаграждение за счет своей чистой прибыли, что сведет на нет значительную часть налоговой экономии. При применении общего режима налогообложения вознаграждение может быть учтено в составе расходов при условии, если сама компания выступает в качестве выгодоприобретателя (подп. 2 п. 2 ст. 276 НК РФ).
В свою очередь, доверительный управляющий может выбрать режим налогообложения — общий или упрощенный. При общем режиме налогообложения управляющий будет уплачивать НДФЛ с суммы полученного дохода по ставке 13 процентов, как и при налогообложении дивидендов (п. 1 ст. 224 НК РФ). Но сумма доходов может быть перед налогообложением уменьшена на величину профессиональных налоговых вычетов (п. 1 ст. 227 НК РФ). В состав профессиональных налоговых вычетов входят фактически произведенные и документально подтвержденные расходы, связанные с получением доходов. Он определяется налогоплательщиком самостоятельно в порядке, аналогичном порядку, установленному для налога на прибыль. При отсутствии документов, подтверждающих расходы, налогоплательщик вправе применить профессиональный вычет в размере 20 процентов от величины доходов (ст. 221 НК РФ).
В случае выбора упрощенного режима объектом налогообложения для управляющего может быть только «доходы минус расходы» (п. 3 ст. 346.14 НК РФ). Управляющий будет уплачивать единый налог по ставке 15 процентов от разницы между доходами и расходами, но исчисленная сумма налога не может быть менее 1 процента от дохода (п. 6 ст. 346.18, п. 2 ст. 346.20 НК РФ). В ряде регионов действуют пониженные ставки налога. Так, в  Санкт-Петербурге управляющий сможет применять ставку 7 процентов, а в Республике Татарстан — 10 процентов.
Таким образом, налоговые базы для начисления НДФЛ и единого налога в связи с применением УСН практически равны и представляют собой денежное выражение прибыли управляющего — разницы между его доходами и расходами, на которые может быть уменьшен этот доход. Расходная часть доверительного управляющего, как правило, формируется за счет перенесения части расходов с компании на управляющего. Так, например, управляющий может привлечь работников, необходимых для управленческого обслуживания актива (поиска контрагентов, ведения учета операций с активом), управляющий может нести расходы по аренде своего офиса, обеспечения его эксплуатации. Из изложенного следует, что при равенстве налоговых баз более эффективной будет система налогообложения с меньшей ставкой налога.
Предприниматель будет уплачивать страховые взносы в ПФР и ФОМС России (ст. 14 Федерального закона от  24.07.09 №  212-ФЗ). Их размер зависит от величины МРОТ (в 2015 году — 5965 рублей) и размера дохода. В 2015 году взносы взимаются в пределах от 22 261,38 рубля (5965 руб. × 12 × (26% + 5,1%)) до 152 536,98 рубля (5965 руб. × 8 × 12 × 26% + 5965 руб. × 12 × 5,1%). Сумма страховых взносов может быть учтена в составе расходов, уменьшающих налогооблагаеме доходы.
В случае применения общего режима налогообложения сумма начисленного вознаграждения будет облагаться НДС. Но компания сможет принять этот НДС к вычету при условии, если соблюдены все требования, установленные статьями 171, 172 НК РФ (постановление Президиума ВАС РФ от  15.07.10 № 2809/10). Поэтому обычно наличие НДС не дает дополнительной фискальной нагрузки на модель. Вместе с тем если по  какой-либо причине компания не может принять НДС к вычету, то работа с управляющим на общем режиме налогообложения будет невыгодной. В этом случае управляющему целесообразно перейти на УСН или получить освобождение от обязанностей плательщика НДС по статье 145 НК РФ.
Очевидно, что модель с доверительным управлением позволяет существенно повысить сумму дохода собственника. Причем лучший результат в нашем примере достигнут, если управляющий применяет общую систему налогообложения. За счет наиболее низкой налоговой ставки НДФЛ (13%) и возможности учесть расходы по нормативу (профессиональный вычет 20%).
Сравнение налоговых последствий выплаты дивидендов и вознаграждения по доверительному управлению (тыс. руб.)
  Дивиденды ДУ (ОСН) ДУ (УСН)
Налог на прибыль 600 (3000 × 20%) 0 ((3000 – 3000) × 20%) 0 ((3000 – 3000) × 20%)
НДС (компания) –540 0
НДС (управляющий) 540 0
Страховые взносы 0 49,3 49,3
НДФЛ или единый налог при УСН 312 ((3000 – 600) × 13%) 312 ((3000 – 3000 × 20%) × 13%) 442,6 ((3000 – 49,3) × 15%)
Совокупная налоговая нагрузка 912 (600 + 312) 361,3 (540 – 540 + 49,3 + 312) 491,9 (49,3 + 442,6)
Эффективная налоговая ставка, % 30,40 (912 : 3000 ×100) 12,04 (361,3 : 3000 × 100) 16,40 (491,9 : 3000 × 100)
Сумма дохода собственника 2088 (3000 – 912) 2638,7 (3000 – 361,3) 2508,1 (3000 – 491,9)

 

Зарегистрируйтесь и продолжите читать статью! Это БЕСПЛАТНО и займет всего одну минуту.

У меня есть пароль
напомнить
Пожалуйста, проверьте почту
Ввести
Я тут впервые
Регистрация займет
не больше минуты!
Введите логин
Неверный логин или пароль
Неверный логин или пароль
Введите пароль

 

Слово редактора

Евгений Тимин
главный редактор
glred@nalogplan.ru
Маркетологи очень хотят, чтобы я в этой редакционной колонке на пальцах доказал вам, что необходимо продлить подписку на 2017 год. Иначе… иначе… конец света! А я вот, напротив, думаю, что переподписываться на журнал не стоит.

Подумаешь! Не продлили вы подписку. Стали узнавать о налоговых угрозах с опозданием. Из-за этого совершили ошибку. Она обернулась многомиллионными доначислениями. Против директора и главбуха возбудили уголовное дело. Им дали условный срок. Ничего страшного!

Читать далее >>

Подписка

Сервисы